리츠 투자 전략, 글로벌 사례에서 답을 찾다 (두바이·싱가포르 편)

최근 글로벌 리츠(REITs) 시장에서 흥미로운 변화가 감지되고 있습니다.

중동 최대 규모 리츠 상장과 싱가포르 리츠 상장폐지 움직임이 바로 그 주인공인데요.

이러한 두 시장의 상반된 흐름은 단순한 해외 뉴스를 넘어 우리의 리츠 투자 전략을 점검하고 미래를 준비하는 데 중요한 단서를 얻을 수 있답니다.

다양한 해외 리서치 자료와 언론 보도를 참고해 현재 시장 상황을 살펴보고 리츠 투자 전략에 어떤 인사이트를 얻을 수 있는지 함께 확인해봐요! 🙂

두바이, 중동 최대 리츠 상장 "신흥 시장의 성장성"

최근 두바이 홀딩은 '두바이 레지던셜 리츠(Dubai Residential REITs)'를 두바이 증시에 성공적으로 상장했습니다.

이번 상장은 중동 최초의 순수 주거용 리츠 상장으로 큰 의미를 가집니다.

그동안 중동의 리츠 시장은 규모가 작아 큰 주목을 받지 못했습니다.

하지만 최근 정부 주도의 대규모 개발 프로젝트와 적극적인 외국인 투자 유치 정책에 힘입어 부동산 시장이 활기를 띠면서, 리츠 시장 역시 새로운 성장 국면을 맞이하고 있습니다.

👉 투자 전략 시사점

싱가포르, 리츠 상장폐지 움직임 "성숙 시장의 구조조정"

반면 싱가포르 리츠 시장에서는 최근 상장폐지 움직임이 나타나고 있는데요. 🥲 대표적인 사례가 프레이저스 호스피탈리티 트러스트 (Frasers Hospitality Trust)(SGX:FRHO)입니다.

🏨프레이저스 호스피탈리티 트러스트

📉 상장폐지 추진 이유

이미 2022년 한 차례 상장폐지를 시도했다가 실패한 바 있지만, 최근 다시 상장폐지를 추진하며 시장에 경각심을 주고 있습니다.

👉 투자 전략 시사점

글로벌 사례를 통해 K-리츠의 미래를 읽다

1️⃣ 시장 선행지표로 활용 가능

리츠 시장은 부동산 시장과 금융시장의 교차점에 위치해 있어 금리, 경기 변화, 투자심리 변화에 가장 민감하게 반응해요.

따라서 글로벌 리츠 시장의 흐름을 먼저 파악하면 국내 상업용 부동산 시장 및 리츠 시장 변화 방향을 선제적으로 예측할 수 있답니다.

2️⃣ 투자 전략의 힌트 제공

이번 두바이 사례처럼 신흥 시장에서는 리츠 제도 정비 및 신규 상장이 활발한 반면, 싱가포르처럼 성숙 시장에서는 수익성 재조정과 구조조정이 진행 중인데요.

이는 국가별로 리츠 투자 시 주의해야 할 포인트가 다르다는 점을 보여주고 있죠.

국내 투자자들도 이러한 글로벌 흐름을 참고해 자산 포트폴리오 구성 시 전략적 접근이 필요합니다.

3️⃣ 리스크 관리 역량 강화

리츠 시장은 금리 변화, 경기 둔화, 자산가치 변동성 등 다양한 외부 변수에 영향을 받습니다.

싱가포르 사례처럼 상장폐지, 구조조정과 같은 상황은 앞으로 국내 리츠 시장에서도 충분히 발생할 수 있는 리스크입니다.

글로벌 사례를 참고하면 유사한 리스크 발생 시 선제 대응 전략을 세울 수 있고, 투자 상품 선택 시 포트폴리오의 리스크 분산 전략도 보다 탄탄하게 구성할 수 있답니다!

결론: 균형 잡힌 시각으로 기회와 리스크를 동시에

이번 글로벌 사례에서 우리는 중요한 인사이트를 얻을 수 있습니다.

앞으로 국내 리츠 시장 역시 금리 변화와 경기 흐름에 따라 비슷한 양상을 보일 가능성이 높습니다.

따라서 글로벌 시장 흐름을 꾸준히 모니터링하면서 균형 잡힌 투자 전략을 마련하는 것이 중요한 시점입니다. 🙋

저희 리얼바이(realbuy)도 이러한 흐름을 바탕으로 앞으로 투자자분들께 더 안정적이고 신뢰할 수 있는 상품과 정보를 제공할 수 있도록 열심히 준비하겠습니다! 🙇🙇‍♀️🙇‍