부동산 소액투자: eREITs, P2P, STO 투자 비교와 장단점

안녕하세요!

일반적으로 알고 계신 부동산 투자의 경우, 자산(아파트, 상가, 오피스, 토지, 주택 등)을 구입하고 소유하는 직접투자 방식일 텐데요.

이런 직접 투자는 높은 초기 자본이 필요해 많은 사람들에게는 진입 장벽이 될 수 있습니다. 하지만 소액으로도 부동산에 투자할 수 있는 방법들이 존재한다는 사실, 알고 계셨나요?

오늘은 부동산 소액투자의 대표적인 방법인 리츠, P2P, STO(토큰증권) 에 대해 알아보고, 각 투자 방식의 특징과 차이점을 비교해 보겠습니다.

이 글을 통해 여러분에게 가장 적합한 투자 방식을 찾아보세요! 😊

리츠(eREITs) 투자

리츠(eREITs) 투자는 전통적인 리츠(REITs, 부동산투자회사) 상품을 온라인 플랫폼을 통해 소액으로 쉽게 투자할 수 있도록 디지털화한 투자 방식입니다.

리츠는 여러 투자자로부터 자금을 모아 다양한 부동산 자산에 투자하고, 이로 인한 수익을 배당금 형태로 돌려줍니다.

💡 주요특징

수익구조: 주로 배당 수익과 자산 매각 차익을 통해 수익을 제공합니다.
리스크: 자산 가치 하락, 시장 변동성 등 전통적인 리츠와 유사한 리스크가 있습니다.
라이센스: 한국에서 부동산투자회사법에 따라 설립이 되어야 하며, 금융위원회와 금융감독원의 감독을 받습니다.
장점: 안정적인 배당 수익(법인세 면제를 위해 수익의 90% 이상을 배당으로 지급해야함), 이미 운영중이며 검증된 자산들 위주로 투자가 가능합니다.
단점: 시장 변동성에 따라 배당 수익이 변동될 수 있습니다.

🏢 주요 상품

상업용 오피스, 쇼핑몰, 물류 창고 등 다양한 부동산 포트폴리오에 투자할 수 있는 상품들이 있습니다.

📌 리츠에 대해 더 자세하게 알고 싶다면?

P2P 투자 (Peer-to-Peer 부동산 투자)

P2P 투자는 투자자들이 온라인 플랫폼을 통해 특정 부동산 프로젝트에 자금을 투자하는 방식입니다.

투자자들은 소액으로 부동산 프로젝트에 참여할 수 있고, 이 프로젝트의 성공에 따라 수익을 배분 받게 됩니다.

💡 주요특징

수익 구조: P2P 투자는 주로 대출 형식으로 운영되며, 투자자는 특정 부동산 프로젝트의 대출에 참여하여 이자 수익을 얻게 됩니다.
리스크: 투자한 프로젝트가 실패하거나 차입자가 상환하지 못할 경우, 손실이 발생할 수 있습니다.
라이센스: 한국에서는 P2P 금융업자로 등록되어야 하며, 금융감독원의 규제를 받습니다.
장점: 대출 이자 수익을 통한 고수익 가능성이 있습니다.
단점: 차입자의 상환 불이행, 프로젝트 실패 시 원금 손실 등 높은 리스크 발생 위험이 있습니다.

🏢 주요 상품

아파트 리모델링 자금 대출, 상업용 부동산 개발 자금 등 특정 부동산 프로젝트에 투자하는 상품들이 일반적입니다.

STO투자 (Security Token Offering 부동산 투자)

STO(증권형 토큰 발행) 투자는 블록체인 기술을 이용해 부동산 자산을 디지털 토큰으로 쪼개어 소액으로 투자할 수 있는 방식입니다.

이 토큰은 블록체인을 통해 거래되며, 부동산 자산의 소유권, 수익 분배 등의 권리를 나타냅니다.

💡 주요특징

수익구조: 임대 수익, 매각 차익, 토큰 가치 상승에 따른 수익이 있습니다.
리스크: 블록체인 기술에 따른 사이버 보안 위협, 시장 유동성 부족 등 전통적인 투자와 다른 리스크가 존재합니다.
라이선스: STO는 증권과 유사한 성격을 지니므로, 한국에서는 금융위원회 및 금융감독원의 규제를 받으며, 자본시장법 적용을 받습니다.
장점: 블록체인 기술을 통해 투명하고 빠른 거래 가능, 사고 팔기가 쉽다.
단점: 블록체인 보안 위협 및 사이버 공격 위험에 대한 기술적 리스크, 현재 토큰 거래 시장의 유동성 부족으로 인한 가격 변동성이 있을 수 있습니다.

🏢 주요 상품

일부 부동산 자산을 소유한 회사의 지분을 토큰화하여 투자할 수 있는 상품, 특정 개발 프로젝트에 투자하는 증권형 토큰 등

*투자 방식별 주요 차이점 정리

투자방식	주요 특징	수익 구조	리스크	라이센스 및 규제
REITs	엄선된 건물 위주로 투자하여 안정적인 배당 수익 제공, 간편한 투자, 다양한 포트폴리오 구성 가능	배당 수익, 매각 차익	시장 변동성에 따른 자산가치 하락	리츠와 규제 동일, 금융위 및 금감원 감독
P2P	부동산 개발 프로젝트에 투자 가능, 높은 잠재적 수익률	대출 이자 수익	차입자의 상환 불이행을 통한 대출 부실화 위험	P2P금융업 등록, 금융감독원 규제
STO	부동산 자산을 토큰화 하여 빠른 거래가 가능, 다양한 수익구조	임대 수익, 매각차익, 토큰 가치 상승	블록체인 보안 위협, 새로운 투자 방식으로 규제 불확실성 존재	금융위, 금감원 규제, 자본시장법 적용

P2P, REITs, STO 투자는 모두 소액으로 부동산에 투자할 수 있는 방법이지만, 각각의 투자 방식은 접근성, 수익 구조, 리스크, 그리고 규제 요건에서 차이가 있습니다.

이 중 리츠(REITs) 투자는 안정적인 배당 수익과 투명성, 다양한 투자 기회를 제공하므로, 부동산 투자를 처음 시작하는 분들에게 적합한 방법입니다.

리얼바이는 이러한 리츠(eREITs) 투자 플랫폼으로, 초우량 자산을 엄선하여

투자자들에게 제공할 예정이니, 정식 런칭 전까지 많은 관심 부탁드립니다!